Ārpusbiržas tirgus un banku saistību nepildīšanas draudi makroekonomiskajā vidē

Ārpusbiržas tirgus iratbildīgs banku darbību segments, jo īpaši makroekonomikas līmenī. Tāpat kā naudas tirgū, tā ir sarežģīta daudzfaktora struktūra, kurā maksātnespējas riski ir diezgan augsti. Modelējot un izpētot esošo saistību nepildīšanas saistību ar banku aktīvu nominālvērtību starptautiskajā praksē, novērtējot saistību nepildīšanas varbūtību, tiek plaši izmantota aktīva portfeļa momenta metode, ko sauc par aktīvu vērtības pieeju. Papildus tam var piemērot maksimālās iespējamības pieeju.

Ārpusbiržas tirgus un tā īpašības liecina, ka, lai noteiktu ikgadējo saistību nepildīšanas varbūtību, ir nepieciešama šāda informācija:

1. Tirgojošo komercsabiedrību skaits no katra kalendārā gada sākuma meklēšanas periodam;

2 No komercbankām, kas raksturīga ar to, noklusējuma, proti, pēc tam likvidāciju, balstoties uz lēmumiem par augstāko tiesu par likvidāciju komercbankas apturēt vai anulēt licenci saistībā ar nākamo likvidāciju, kā arī iesniedzot prasību tiesā, lai atzītu bankrotējušā bankā numurs.

Komercbanku noklusējuma likmes aprēķins laika periodā t ir vienāds ar noklusējuma vērtību skaitu, kas dalīts ar maksimālo noklusējuma skaitu, un to nosaka pēc formulas:

(Do (Dt-1)) / 2 _ Do (Do-l) P (Nē (Nt-1)) / 2 "Nē (Nt-1) P. 106L,

kur: p2av - ikviena sistēmas atsevišķas komercbankas saistību neizpildes gadalaika. Tajā pašā laikā mēs novēršam iekšējo un ārējo faktoru ietekmi uz sistēmas komercbanku darbību un ņemam vērā tikai to faktoru ietekmi, kas atspoguļo to banku skaitu, kuras raksturo saistību nepildīšanas fakts; Dt - to sistēmas elementu skaits, kam piešķirts noklusējuma statuss izvēlētajam laika periodam t; Nt - funkcionējošo banku skaits izvēlētajā laika periodā t; t - laika intervāls, kas vienāds ar vienu kalendāro gadu.

Ikgadēja saistību nepildīšanas varbūtība ir jābūtSalīdzināt ar atlasītajiem parametriem makro vidē (piemēram, izmantojot nozīmē ārpusbiržas tirgū vai korporatīvo vērtspapīru tirgus), lai noteiktu, vai pastāv lineāras regresijas funkciju. Šādas atkarības klātbūtne būs pierādīt šo hipotēzi par faktisko klātbūtni komunikāciju starp slēgšanas komercbanku un izmaiņām, kas notiek šajā vidē, un pēc tam, pamatojoties uz salikto lineāro regresijas vienādojumu prognozēt arī mainīt izvēlēto makro rādītājus, maksātnespējīgu hipotētiski mainot apjomu komercbankām.

Attiecību pakāpe starp gada varbūtībunoklusējuma un makro vide raksturo korelācijas koeficients, ja tas ir robežās no vienāda vai no -1 līdz +1, ir iespējams runāt par lineārās regresijas attiecības starp divām rindām diskrētu datu.

Valsts makroekonomiskā vide var būtir raksturojams ar neskaitāmiem rādītājiem, bet šobrīd mēs esam ieinteresēti tikai tiem, kuru lineārā regresijas atkarība no gada saistību neizpildes varbūtības ir pierādīta eksperimenta tīrībai. Jāatzīmē, ka lielākajai daļai ekonomisko rādītāju var būt korelatīvs atkarīgums no gada saistību nepildīšanas varbūtības, bet ārpusbiržas tirgus ir sakārtots tā, ka šī atkarība nav funkcionāla, un tāpēc tā pieejamība var būt subjektīvs.

Šī analīze ļauj mums apgalvot, ka starptāds rādītājs kā gada saistību nepildīšanas varbūtība un makroekonomiskā vide, ir izteiktas cēloņsakarības. Tādējādi komercbanku slēgšana ir saistīta ar citu valstu kredītiestāžu izvietoto ārvalstu valūtas resursu samazinājumu, kas negatīvi ietekmē investīciju pozīciju un palielina valdības tīro iekšzemes kredītu.